Ура, подготовил data room для нашего сида. Пришлось поспрашивать людей, и почитать что пишут в том же YC. В целом, все сходятся на мнении что на сиде, когда вы поднимаете до 5м, он должен быть минимальный, в основном покрывать юридеческую легальность бизнеса. Но есть и более-менее стандартные вещи, которые инвестора обычно спрашивают на Series A, поэтому для прозрачности и полноты подготовил их заранее тоже.
Самое главное тут понимать, что точно не типично, и где можно отказать, потому что есть инвестора которым всегда будет мало, и как правило, они выносят больше всего мозгов и никогда не инвестируют. Даже мем есть про инвесторов которые просят бизнес план на сиде. От таких сразу надо прятаться.
Что в целом стоит иметь, по мере убывания важности:
🔴 Информация о компании: Certificate of Incorporation, Bylaws, Share Purchase Agreements
🔴 Информация о стейкхолдерах: подробный кап тейбл и все сейфы
🟠 Продуктовые метрики: доступ к системе аналитики, метрики роста, опционально техническая архитектура и продуктовый родмап
🟠 Подписанные контракты с клиентами и детали о выручке
🟡 Employment contracts со всеми членами команды и кому принадлежит IP
⚪️ Финансовые данные: исторические P&L и balance sheet, опционально финасовая модель на будущее, чтобы понять на что пойдут поднятые деньги, но опять же, все понимают что на сиде это пальцем в небо
Это прям очень исчерпывающий список, и обычно люди ограничиваются первыми двумя пунктами, и то, дают доступ только после софт коммита, как часть дд. Но все сильно зависит от рынка, ситуации, и конкретного инвестора. Тут нужно оценивать баланс между тем сколько времени вы готовы на это тратить, и на сколько вам нужны деньги.
В 21м отлично закрывали раунды и без всего этого, а какой-нибудь восточно-европейский фонд и за 100к может просить финансовую модель на 5 лет вперед и семейное дерево фаундеров.
Самое главное тут понимать, что точно не типично, и где можно отказать, потому что есть инвестора которым всегда будет мало, и как правило, они выносят больше всего мозгов и никогда не инвестируют. Даже мем есть про инвесторов которые просят бизнес план на сиде. От таких сразу надо прятаться.
Что в целом стоит иметь, по мере убывания важности:
🔴 Информация о компании: Certificate of Incorporation, Bylaws, Share Purchase Agreements
🔴 Информация о стейкхолдерах: подробный кап тейбл и все сейфы
🟠 Продуктовые метрики: доступ к системе аналитики, метрики роста, опционально техническая архитектура и продуктовый родмап
🟠 Подписанные контракты с клиентами и детали о выручке
🟡 Employment contracts со всеми членами команды и кому принадлежит IP
⚪️ Финансовые данные: исторические P&L и balance sheet, опционально финасовая модель на будущее, чтобы понять на что пойдут поднятые деньги, но опять же, все понимают что на сиде это пальцем в небо
Это прям очень исчерпывающий список, и обычно люди ограничиваются первыми двумя пунктами, и то, дают доступ только после софт коммита, как часть дд. Но все сильно зависит от рынка, ситуации, и конкретного инвестора. Тут нужно оценивать баланс между тем сколько времени вы готовы на это тратить, и на сколько вам нужны деньги.
В 21м отлично закрывали раунды и без всего этого, а какой-нибудь восточно-европейский фонд и за 100к может просить финансовую модель на 5 лет вперед и семейное дерево фаундеров.